2023年以来，证监会坚持以习近平新时代中国特征社会主义思想为指点，把学习贯彻地方金融工作会议精神作为严重政治义务抓牢抓实，按照“片面加强金融监管”要求，强化政治引领，忠实履职尽责，凝聚零碎合力，“零容忍”打击各类违法违规行为，努力做到监管执法“长牙带刺”、有棱有角，强本强基、严监严管，全力维护资本市场颠簸运转，保护投资者合法权益，为资本市场高质量350vip葡亰集团提供有力法治保障。

一、2023年执法工作状况

2023年，证监会查办证券期货违法案件717件，同比增长19%；作出行政处罚539件，同比增长40%，处罚责任主体1073人（家）次，同比增43%；市场禁入103人，同比增长47%；罚没63.89亿元，同比增长140%；向公安机关移送涉嫌证券期货违法犯罪案件和线索118件，有力维护资本市场运转次序，有效保护投资者合法权益，打击证券期货违法行为工作成效持续彰显，“零容忍”打击高压态势不断巩固。

 （一）紧盯“关键多数”，着力铲除欺诈发行、财务造假等资本市场“毒瘤”，推进进步上市公司质量

——坚持“申报即担责”。对于涉嫌存在严重违法违规行为的发行人和中介机构、即便撤回发行上市恳求，坚持一查到底，杜绝“带病申报”“病从口入”，从源头上进步上市公司质量。2023年，查处4起发行人在发行申报阶段报送虚伪财务数据案件，其中科创板IPO企业思尔芯为达发行条件，2020年虚增利润占比达118%，为注册制下首例在申报阶段即被我会发现查处的欺诈发行案件，公司及相关责任人被处以1650万元�？�。

——坚持零碎管理。聚焦滥用会计政策、大额计提资产减值调理利润等违法行为，严肃查处32家情节恶劣的公司，严打借减值之名行财务造假之实的违法行为。深挖财务造假利益链条，针对多起财务造假案件出现涉案主体交叉关联、供应商和客户高度雷同、上下游配合造假的状况，串并分析、片面摸排、集中查办，实在净化上市公司生态圈。

——坚持立体化追责。在加大行政处罚力度的基础上，综合运用强迫退市、刑事追责、民事赔偿等多种手腕，片面提升违法成本。2023年，我会查处的上市公司中32家已被强迫退市，向公安机关移送相关涉嫌犯罪上市公司42家。泽达易盛、紫晶存储欺诈发行案中，公司及责任人分别被我会处以14250万元、9071万元�？�，公安机关对十余名责任人员采取刑事强迫措施，两家公司均因严重违法强迫退市，投资者获得超过13亿元民事赔偿，对敢于以身试法的上市公司构成弱小执法震慑。

——坚持精准追责。坚持实事求是，不枉不纵，做到过罚相当，加大对“元凶”“关键多数”惩戒力度，并尽可能降低对公司运营的不利影响。如奇信股份案中有关公司实践控制人叶某授意、指使公司从事欺诈发行和信息披露违法行为，我会对叶某处以1400万元�？畈⒉扇≈丈碇と�市场禁入措施。对于违规占用担保案件，区分上市公司、实践控制人、董监高等主体责任，分类处理，避免对公司形成“二次损伤”。

（二）紧盯不勤勉、未尽责，压紧压实“看门人”责任，督促引导中介机构提升执业质量

——坚持“一案多查”。在依法查处欺诈发行、财务造假等信息披露违规案件的基础上，片面核查涉案中介机构履职尽责状况，对涉嫌违法犯罪的，严肃处理，绝不姑息。如全链条打击专网通讯系列案、紫鑫药业财务造假案等涉案中介机构违法失责行为，对国美通讯欺诈发行案相关保荐、审计、法律等中介机构一并追责。

——坚持“双罚制”。严峻惩戒履职尽责不到位的中介机构，依法对机构和人员进行“双�！�。2023年，共对25家中介机构、94名从业人员作出行政处�！Ｔ谝婪ㄊ视谩安撇��！敝�外，用足用好法律赋权，探求适用“资历�！�。如对中天华茂会计师事务所在东方网力年报审计执业中未勤勉尽责行为，没收业务支出并处以5倍�？�，暂停其从事证券服务业务6个月；对为胜通350vip葡亰集团350vip葡亰集团350vip葡亰集团集团发行公司债券提供服务未勤勉尽责的国海证券项目担任人孙某，采取5年证券市场禁入措施。

（三）紧盯“内外勾结”“监守自盗”“惯犯累犯”，对违规减持、操纵市场、内幕买卖保持高压执法态势，积极营建公平透明可预期的买卖环境

——严查快处违规减持行为。聚焦大股东尤其是控股股东、实践控制人违规减持乱象，坚决查办9起违规减持案件。其中，对中核钛白实践控制人与中信中证、中信证券、海通证券合谋利用融券、衍生品工具绕道减持，强化穿透式监管，按照本质重于方式的准绳，依法认定相关单位及个人共同构成限制期买卖，合计罚没2.35亿元。

——从严打击内外勾结操纵股价。依法宽大部分上市公司实践控制人、董监高利用资金、持股、信息等优势，以市值管理之名实施操纵市场等性质恶劣、影响极坏的违法违规行为。2023年，查办9起上市公司实践控制人、高管与游资内外勾结操纵本公司股价案件，对劲拓股份、森源350vip葡亰集团、新美星等案件相关责任单位和人员分别处以6.6亿元、6.1亿元、9567万元罚没款。

——从重处理操纵市场累犯惯犯。对个别操纵市场被多次处罚仍未收手的不法分子，依法予以从严从重处理。如王某铜团伙前后操纵7只股票，被我会处以15亿元罚没款并移送公安机关清查刑事责任；任某成团伙操纵股票多、持续工夫长、涉案金额大，被我会3次处�：笤俅畏赴�，我会处以2.97亿元罚没款并采取终身证券市场禁入措施。

——从实查办新型违法案件。运用数据化分析手腕，依法打击不断变异、晋级的资本市场新型违法行为，坚决遏制蔓延势头。如依法查办某些团伙利用场外个股期权等金融衍生品放大操纵收益，部分人员对LOF基金、可转债等种类实施操纵的违法行为。积极配合公安机关查办不法团伙利用近程操控软件隐藏买卖痕�！⒖焖俾舫銮宀质皆遗坛龌�，牟取巨额非法利益的操纵市场违法行为。

——从严查处关键人员内幕买卖。有上市公司或者上市公司收买人、上市公司严重资产重组买卖对手方的控股股东、实践控制人、董监高，将职业道德抛之脑后，利用身份便利获取内幕信息，“监守自盗”为本人非法牟利，必须予以宽大。如对数知科技董事长张某内幕买卖本公司股票开出没一罚六3500余万元罚单，并采取终身证券市场禁入措施；对索通350vip葡亰集团收买对手方董事黄某实施内幕买卖罚没5000余万元。此外，我会还对公职人员利用内幕信息买卖“三峡水利”“华东科技”等一批窝案串案严肃追责。

（四）紧盯债券、私募、期货等各领域，向违法行为坚决亮剑，不留金融监管执法暗角、死角

——坚决打击债券市场违法违规行为。严肃查处债券违约背后隐藏的信息披露违法、挪用资金等成绩。2023年办理债券违法案8件，触及买卖所、银行间债券市场各4件。如恒大地产提早确认房产销售支出、虚增2019、2020年支出和利润、形成5只公司债券存在欺诈发行，拟对公司及相关责任人合计处以42亿余元�？�。远高实业披露的抵押财产状况与抵押登记状况与实践严重不符、未及时披露向法院恳求破产信息及相关债券违约状况，对公司及相关责任人合计�？�1600万元。

——加大对私募、期货违法的执法力度。2023年办理私募、期货案件29件，违法类型包括挪用基金财产、违犯投资者适当性制度、违规承诺收益、违规投资运作、未按规定披露信息等。紧盯相关涉风险案件，如8家私募机构经过股权代持等隐蔽方式，控制多家私募机构互相嵌套投资，虚拟底层标的和估值，触及上千名投资者，累计挪用私募基金财产上百亿元。某期货公司未履行对子公司的管理职责，未真实、精确、残缺报送信息，涉嫌从事非法金融活动，我会及时对上述案件立案查处。

——严峻打击从业人员违法违规行为。对从业人员加强管理，对违法违规行为“露头就打”，对管控不力的机构从严问责。办理从业人员违法违规案件61件，涵盖违规买卖股票、私下接受客户委托、基金从业人员利用未公开信息买卖等违法类型。如集中查办招商证券部分从业人员买卖股票等违法违规行为，对63人作出行政处罚，合计罚没8173万元，对1人作出终身证券市场禁入措施。

二、2024年执法工作重点

2024年，证监会将坚持以习近平新时代中国特征社会主义思想为指点，片面贯彻落实党的二十大和地方金融工作会议精神，深化落实《国务院关于加强监管防备风险推进资本市场高质量350vip葡亰集团的若干意见》，从严打击严重�：κ谐〉唪ぴ俗�、损害投资者合法权益、社会影响恶劣、群众反映激烈的证券期货市场违法行为，为加快建设安全、规范、透明、开放、有活力、有韧性的资本市场保驾护航。

一是强化线索发现。加大科技监管运用，不断提升线索发现的敏感度和精准度，强化跨部门跨领域跨市场监管协作，加强现场监管与非现场监管联动、信息披露与买卖监管联动、现场检查与稽查调查联动，坚决消弭监管空白和盲区。

二是严查严重案件。重点打击欺诈发行、财务造假、占用担�！⑽ス婕醭值任シㄎス嫘形�，密切盯防并严峻打击操纵市场、内幕买卖等影响市场正常次序的违法行为，为投资者入市提供公开公平公正的市场次序。

三是提升执法效能。加强对案件办理全流程全周期管理，强化过程监督、动态管理、关键环节把控，实在提升查办质量。优化执法力量配置，经过“联合调查”“以案代训”“援派组长”等模式，快速查处严重案件。

四是持续深化合作。充分发挥公安、检察驻会办公、沟通便利的机制优势，联合公安、检察机关集中部署、督办案件办理相关工作。加强与相关部委、地方政府在信息通报、数据共享、案件办理等方面的联动，构成各司其职、无机衔接、齐抓共治的工作格局。

五是注重惩防并举。发挥稽查执法“惩�！薄肮芾怼薄霸し馈薄敖逃�”功能，让应战法律底线者付出应有代价，并以罚促改，以罚促管，完成对市场生态的涵养和修复。提升执法透明度，及时通报财务造假、操纵市场等类案办理状况及典型案例，完成“办理一案，教育一片，警示一方”效果。