各省、自治区、直辖市350vip葡亰集团，国务院各部委、各直属机构：

中国证监会、国家350vip葡亰集团改革委、工业和信息化部、农业乡村部、商务部、中国人民银行、金融监管总局《关于加强监管防备风险促进期货市场高质量350vip葡亰集团的意见》曾经国务院赞同，现转发给你们，请仔细贯彻落实。

国务院办公厅

2024年9月30日

（本文有删减）

关于加强监管防备风险 促进期货市场高质量350vip葡亰集团的意见

中国证监会?国家350vip葡亰集团改革委?工业和信息化部?农业乡村部?商务部?中国人民银行?金融监管总局

期货市场是我国金融体系的重要组成部分，具有发现价格、管理风险、配置资源等功能，与企业和群众消费生活直接相关，对波动企业运营、活跃商品流通、服务保供稳价发挥着积极作用。近年来，我国期货市场350vip葡亰集团成效明显，有力支持了国民经济颠簸健康350vip葡亰集团，但与中国式古代化和金融强国建设需求相比，还存在服务虚体经济质效和价格影响力不强、监管规则和风险防控体系顺应性不足等成绩。为加强监管、防备风险、促进期货市场高质量350vip葡亰集团，现提出以下意见。

一、总体要求

以习近平新时代中国特征社会主义思想为指点，深化贯彻党的二十大和二十届二中、三中全会精神，落实地方经济工作会议、地方金融工作会议部署，残缺精确片面贯彻新350vip葡亰集团理念，实在加强期货市场监管，有效防备期货市场风险，有力促进期货市场颠簸运转和高质量350vip葡亰集团，助力维护产业链供应链安全、经济金融安全和社会预期波动，更好服务虚体经济高质量350vip葡亰集团，服务构建新350vip葡亰集团格局和中国式古代化。

做好期货市场工作，要坚持政治引领、服务大局，加强党的领导，突出期货市场功能属性，将监管的政治性、人民性与专业性无机结合起来，坚决服从服务于国家战略部署和大政方针；坚持目标导向、零碎谋划，围绕提升大宗商品价格影响力、建设世界一流期货买卖所，明确期货市场350vip葡亰集团目标、路径和重点义务，逐项抓好落实；坚持成绩导向、精准施策，聚焦重点领域和薄弱环节，有针对性地补短板、转方式、强弱项，实在处理期货市场存在的成绩；坚持统筹兼顾、稳中求进，高度注重期货市场复杂性和跨市场关联性，确保各项监管政策协同、有效、构成合力，努力完成加强监管、防备风险、促进高质量350vip葡亰集团无机一致。

到2029年，构成中国特征期货监管制度和业务模式总体框架，期货市场监管才能明显加强，种类规划与国民经济结构愈加适配，市场深度和定价才能进一步进步，建成一支诚信违法、专业稳健、服务高效的中介机构队伍。到2035年，构成安全、规范、透明、开放、有活力、有韧性的期货市场体系，次要种类吸引全球买卖者充分参与，大宗商品价格影响力和市场竞争力明显加强，中介机构综合实力和国际竞争力进一步进步。到本世纪中叶，建成产品完全、功能完备、服务高效、运转稳健、价格辐射全球的世界一流期货买卖所，大幅提升期货市场服务国民经济、配置全球资源才能，为中国式古代化和金融强国建设提供有力支撑。

二、严厉监管期货买卖行为

（一）加强对各类买卖行为的穿透式监管。压实中介机构客户管理责任，严厉落实账户实名制、买卖者适当性等监管要求。按照“新老划断”准绳，进步市场参与者准入门槛。加强对期货市场参与者尤其是中小企业和个人买卖者的教育培训引导，加强市场参与者风险防控看法，维护中小买卖者合法权益。优化实践控制关系账户管理方式，完善相关认定标准。强化持仓管理，完善持仓合并规则。改进大户报告规则，提升报告可用性。完善对异常买卖行为的认定标准和处理流程。研讨对买卖行为趋同账户实施有效监管。密切关注新型买卖技术和策略演进，做好前瞻性研讨和监管政策储备。

（二）强化高频买卖全过程监管。坚持从维护买卖公平和市场波动运转出发，加强高频买卖监管。持续优化特定程序化买卖报备制度。完善高频买卖监管规则。根据市场350vip葡亰集团变化，适时优化申报免费实施范围和免费标准。规范期货买卖所和期货公司的手续费减收行为，取消对高频买卖的手续费减收。加强期货公司席位和客户设备连接管理。规范期货公司运用期货买卖所主机买卖托管资源。

三、严峻打击期货市场违法违规行为

（三）坚决抑制过度投机炒作。督促银行机构进一步加强信贷管理，严防企业违规运用信贷资金从事大宗商品期货投机买卖。不断完善监管规则，及时采取有效措施，坚决抑制过度投机，防止资金异常进出和价格异常波动。加强期现价格偏离监测评价，及时发现和处置苗头性、倾向性成绩。

（四）从严查处违法违规行为。严峻打击操纵市场、内幕买卖、编造传播虚伪信息等违法违规行为，加强公开曝光，对严重违法违规者实施市场禁入。从严从快查办期货市场大要案件，着力完成精准执法、高效执法。加强央地、部门协同，进步非法期货活动查处才能。加大对以商品中远期买卖名义开展“类期货”买卖的地方买卖场所的清算整理力度。

四、加强期货公司全过程监管

（五）强化期货公司股权管理和法人管理。加强对期货公司股东和实践控制人的穿透式监管，严防不符合规定条件的机构和人员控制期货公司。督导期货公司建立明晰的管理结构和规范的管理体系。加强期货公司董事、监事、高级管理人员及从业人员监管，严峻惩处损害客户利益的行为。密切监测期货公司关联买卖，严禁关联方违规占用、挪用期货公司资产。

（六）规范期货公司及其子公司运营活动。完善期货公司功能定位，严厉业务资质要求，完成对期货公司及其子公司运营活动的监管全覆盖。加强期货经纪业务监管，规范期货公司营销行为。加强期货买卖咨询业务监管，规范研讨报告发布行为。引导期货公司聚焦期货和衍生品领域开展资产管理业务，实在履行自动管理职责，推进完成客户资产本质性独立托管。加强期货公司做市买卖、衍生品买卖业务监管。督促期货公司健全内部控制制度，强化对子公司的合规管理和风险控制。加强期货公司信息技术监管，督促期货公司严厉买卖信息零碎内部接入管理，保障信息技术安全。

（七）健全期货公司风险出清长效机制。对不符合持续性运营规则要求、严重影响正常运营的期货公司，依法撤销期货业务答应。鼓励经过兼并重组颠簸化解期货公司风险。加强舆情管理、风险处置、维护波动等工作协同，稳妥出清期货公司个案风险。支持具备条件的期货公司拓宽资本补充渠道，提升综合实力和抗风险才能。

五、强化期货市场风险防备

（八）巩固期货市场风险预防预警体系。建立健全跨买卖所跨市场跨境风险监测目标体系。完善期货保证金封闭运转和安全存管规则，保障期货市场资金进出看得清、管得住。加强对大额资金的监测管理。常态化开展期货市场压力测试，优化测试方法，加强定量分析，强化对风险的源头管控和早期纠正。

（九）进步期货市场风险应对和处置才能。压实结算参与人的风险管理和损失吸收责任。优化担保品管理。严厉对期货交割库的资质审查，加强交割库日常管理，推进期货买卖所共享交割库风险预警信息。优化多层次违约风险处置规则。探求完成期货风险预备金常态化、便利化运用。进步期货市场350vip葡亰集团的网络和信息安全程度。加强期货市场信息技术服务机构备案管理。

六、提升商品期货市场服务虚体经济质效

（十）充分发挥商品期货期权种类功能。聚焦农业强国、制造强国、绿色低碳350vip葡亰集团等，完善商品期货市场种类规划。立足于更好满足实体企业风险管理需求，丰富商品期货市场买卖工具。推进商品期货市场持续贴合现货市场实践和产业350vip葡亰集团需求，不断提升功能发挥程度，加弱小宗商品价格的影响力和竞争力，推进加快建设贸易强国。

（十一）期现联动服务虚体经济高质量350vip葡亰集团。制定实施产业客户提升举动计划，持续改善企业套期保值买卖的制度环境。稳步推行组合保证金，完善做市商管理规则，降低企业套期保值成本。发挥期货公司专业优势，为实体企业提供更为优质的衍生品综合服务。深化做好重点商品价量目标的趋向性监测和前瞻性研判，建立期现货、场内外、境内外综合分析体系，提升从期货看宏观、从宏观看期货的才能，更好服务宏观经济管理。加强期货价格分析解读，引导企业根据价格信号合理安排消费运营。推进零售行业和企业高质量350vip葡亰集团，规范商品现货市场买卖，促进商品现货市场优化晋级，进步商品现货市场信誉程度，为商品期货市场高质量350vip葡亰集团创造更有利的基础条件。

七、稳慎350vip葡亰集团金融期货和衍生品市场

（十二）进步金融期货和衍生品市场350vip葡亰集团程度。发挥股指期货期权波动市场、活跃市场的双重功能，丰富买卖种类，扩大市场覆盖面，进步买卖便利性，加强期现货市场协同联动，助力加强股票市场内在波动性。在国债期货跨部委协调机制下，稳妥有序推进商业银行参与国债期货买卖试点。支持各类中长期资金开展金融期货和衍生品套期保值买卖。

（十三）深化资本市场领域衍生品监管改革。完善资本市场领域衍生品监管规则，一致对证券期货运营机构开展衍生品买卖的监管尺度和强度。健全资本市场领域买卖报告库，建立一致规范的机构、产品、买卖辨认体系，进步数据质量和可用性，推进报告库间数据互通，为强化零碎性风险监测监控提供支撑。加强对证券期货运营机构柜台衍生品业务的谨慎监管和行为监管。

八、稳步推进期货市场对外开放

（十四）持续扩大高程度制度型开放。有序推进符合条件的商品期货期权种类纳入对外开放种类范围，允许合格境外投资者参与更多商品期货期权种类买卖。研讨股指期货、国债期货纳入特定种类对外开放。支持境内外期货买卖所深化产品和业务合作，允许境外期货买卖所推出更多挂钩境内期货价格的金融产品。加大国际市场开发培育力度，吸引更多境外产业企业参与境内期货买卖。

（十五）强化开放环境下监管才能建设。进一步发挥中国期货市场监控中心功能，夯实大数据基�。�加强数据发掘和分析才能，向数字化、智能化、实时呼应转型，大力提升开放环境下期货市场运转监测程度。

九、深化期货市场监管协作

（十六）优化期货监管资源配置。强化中国证监会对期货市场的行政监管职能，完善期货买卖所和期货业协会自律管理职能。充分运用科技手腕赋能期货监管，提升非现场监测效能，优化现场检查资源配置。依托监管大数据仓库，加强期货监管与股票、债券、基金等监管的数据信息共享。

（十七）强化跨部门、跨地区监管协同。加强期货监管部门与现货市场管理部门、其他金融管理部门之间的信息共享、沟通会商和协同联动，妥善应对期现货市场风险，促进期现货市场颠簸健康350vip葡亰集团。加强对产业企业的培训，推进产业企业充分利用期货市场进步运营程度和抗风险才能。金融管理部门、地方政府、司法机关加强沟通协作，合力打击期货市场违法违规行为和非法期货活动。中国证监会进一步强化与境外监管机构的跨境监管执法协作。

十、保障措施

各有关方面要按照本意见要求，细化职责分工，加强资源保障，强化工作协同，做好政策解读和人员培训，确保各项政策措施落到实处。要加强基础制度研讨设计，持续评价期货市场制度规则的针对性、有效性和执行效果，推进监管规则立、改、废工作。各地区各部门要为期货市场高质量350vip葡亰集团营建良好的言论环境，稳慎推进影响范围较大、市场较为关注的政策措施。要实在加强期货监管干部队伍政治建设、思想建设、组织建设、作风建设、纪律建设，提升期货监管干部的政治素质和业务才能，完成监管理念和工作作风大转变。要引导期货公司加强队伍建设，弘扬诚实守信、以义取利、稳健谨慎、守正创新、依法合规的行业文明，树立良好社会笼统。